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選擇權計算器
以 Black–Scholes 或 Heston 模型，透過解析解、PDE 網格與蒙地卡羅模擬，為加密貨幣標的的 Call 或 Put 定價，並查看全部 34 個 Greeks。
現值 · Black–Scholes · 解析解
7,105.32
- 遠期價格
- 60,000
- 內含價值
- 0
- 時間價值
- 7,105.32
隨標的變化
Greeks · 34
- 0.559211
- 每 1 單位標的
- 2.207e-5
- 每 1 單位標的
- −39.1828
- 每日
- 117.549
- 每 1 個波動率點
- −0.440789
- 每 1 單位履約價
- 2.207e-5
- 每 1 單位履約價
- 0.000979571
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- −0.000326524
- 每 1 單位標的、每日
- −0.0434769
- 每 1 個波動率點
- −0.638555
- 每 1 個波動率點、每日
- −0.222513
- 每日
- 0.000979571
- 每 1 單位履約價、每 1 個波動率點
- −0.000326524
- 每 1 單位履約價、每日
- −5.518e-10
- 每 1 單位標的
- 1.253e-7
- 每 1 單位標的、每日
- −3.760e-7
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- −3.623e-7
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- −0.000708534
- 每 1 個波動率點
- −5.321e-6
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點、每日
- −1.854e-6
- 每 1 單位標的、每日
- −5.321e-6
- 每 1 單位履約價、每 1 個波動率點、每日
- −3.760e-7
- 每 1 單位履約價、每 1 個波動率點
- −5.518e-10
- 每 1 單位履約價
- 3.760e-7
- 每 1 單位標的、每 1 單位履約價、每 1 個波動率點
- 1.240e-8
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- −3.848e-6
- 每 1 個波動率點、每日
- 7.981e-7
- 每 1 個波動率點
- 0
- 每 1 單位標的
- −3.133e-12
- 每 1 單位標的、每日
- 9.400e-12
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- −2.045e-9
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點、每日
- 5.994e-9
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點、每日
- −3.156e-8
- 每 1 單位標的、每 1 個波動率點、每日
- 2.045e-9
- 每 1 單位標的、每 1 單位履約價、每 1 個波動率點、每日
模型數值僅供說明，採用固定的市場數據，利率為零，與 Trading Terminal 相同。並非報價。
關於這個產品
歐式選擇權讓持有人在到期日、且僅在到期日，以履約價買入（Call）或賣出（Put）標的。
Black–Scholes 假設波動率固定。Heston 讓波動率隨機變動，並被拉回長期水準，價格下跌時波動率傾向上升。同一個選擇權在兩種模型下的價值可能明顯不同。
可以調整的條款
即上方的合約條款。市場數據、模型參數與數值設定在本示範中固定，並隨每個結果顯示。
Greeks
- Delta 每 1 單位標的
- 標的變動 1 單位時，選擇權價值的變化。是衡量方向性曝險最基本的指標。
- Gamma 每 1 單位標的
- 標的變動 1 單位時，Delta 的變化。
- Theta 每日
- 經過一個日曆日、其他條件不變時，價值的變化。
- Vega 每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點（例如從 20% 到 21%）時，選擇權價值的變化。
- Dual Delta 每 1 單位履約價
- 履約價高 1 單位、其他條件不變時，選擇權價值的變化。
- Dual Gamma 每 1 單位履約價
- 履約價高 1 單位時，Dual Delta 的變化。
- Vanna 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Delta 的變化；也等於標的變動 1 單位時，Vega 的變化。
- Charm 每 1 單位標的、每日
- 經過一天、標的不變時，Delta 的變化。
其餘 28 個 Greeks
- Vomma 每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Vega 的變化。也稱為 Volga。
- Veta 每 1 個波動率點、每日
- 經過一天、波動率不變時，Vega 的變化。
- Thetanna 每日
- 經過一天時，Theta 的變化。
- Surface Vanna 每 1 單位履約價、每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Dual Delta 的變化；也等於履約價高 1 單位時，Vega 的變化。
- Surface Charm 每 1 單位履約價、每日
- 經過一天時，Dual Delta 的變化。
- Speed 每 1 單位標的
- 標的變動 1 單位時，Gamma 的變化。
- Color 每 1 單位標的、每日
- 經過一天、標的不變時，Gamma 的變化。
- Zomma 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Gamma 的變化。
- Zomanna 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Vanna 的變化；也等於標的變動 1 單位時，Vomma 的變化。
- Ultima 每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Vomma 的變化。
- Vannacay 每 1 單位標的、每 1 個波動率點、每日
- 經過一天、標的與波動率不變時，Vanna 的變化。
- Charisma 每 1 單位標的、每日
- 經過一天時，Charm 的變化，也就是 Delta 每日的漂移正在加快還是放緩。
- Droplet 每 1 單位履約價、每 1 個波動率點、每日
- 經過一天時，Surface Vanna 的變化。
- Flare 每 1 單位履約價、每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Dual Gamma 的變化。
- Lightning 每 1 單位履約價
- 履約價高 1 單位時，Dual Gamma 的變化。
- Halo 每 1 單位標的、每 1 單位履約價、每 1 個波動率點
- 履約價高 1 單位時，Vanna 的變化。它顯示價格與波動率之間的關聯在不同履約價之間有何差異。
- Gammega 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Zomma 的變化。它顯示 Gamma 對大幅波動率變動的反應，而不只是小幅變動。
- Chronomma 每 1 個波動率點、每日
- 隨著時間經過，Vomma 每日的變化正在加快還是放緩。它把時間的流逝與對大幅波動率變動的反應連結起來。
- Quatromma 每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Ultima 的變化。是從 Vega 開始這條鏈上的第四層。
- Quatrospeeda 每 1 單位標的
- 標的變動 1 單位時，Speed 的變化。是從 Delta 開始這條鏈上的第四層。
- Chronospeeda 每 1 單位標的、每日
- 經過一天、標的與波動率不變時，Speed 的變化。
- Volaspeeda 每 1 單位標的、每 1 個波動率點
- 波動率上升 1 個百分點時，Speed 的變化。
- Instability 每 1 單位標的、每 1 個波動率點、每日
- 經過一天時，Zomma 的變化，也就是 Gamma 與波動率之間的關聯如何隨時間改變。
- Echo 每 1 單位標的、每 1 個波動率點、每日
- 經過一天時，Zomanna 的變化。
- Vannaccel 每 1 單位標的、每 1 個波動率點、每日
- 經過一天時，Vannacay 的變化，也就是 Vanna 每日的變化正在加快還是放緩。
- Aurora 每 1 單位標的、每 1 單位履約價、每 1 個波動率點、每日
- 經過一天時，Halo 的變化。它同時涵蓋標的、履約價、波動率與時間。
- Initial variance 01 每 1bp
- 模型的初始變異數上升 1bp（0.0001）時，價值的變化。初始變異數決定標的目前的波動程度。
- Rate 01 每 1bp
- 利率上升 1bp（0.01%）時，價值的變化。
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